Analisis EUR/USD carta 5M

Pasangan mata wang EUR/USD menyambung semula pergerakan menaiknya pada Khamis, walaupun pergerakan pasaran agak samar. Perlu diingat bahawa gencatan senjata antara Iran, Amerika Syarikat (AS) dan Israel tidak bertahan walaupun sehari. Menjelang petang Rabu, Israel menyerang Lubnan; Iran melancarkan serangan ke atas Bahrain dan Kuwait; manakala AS menyerang kilang penapisan minyak di Iran. Nampaknya sukar membayangkan senario terbaik bagi dolar AS. Namun, kali ini pasaran mengabaikan kebangkitan semula permusuhan di Timur Tengah. Satu-satunya penjelasan ialah pasaran melihat konflik tersebut sebagai bersifat sementara. Rundingan antara Iran dan AS masih berlangsung dan berpotensi menghasilkan penyelesaian jangka panjang. Oleh itu, dolar terus melemah di tengah pengurangan ketegangan di rantau itu, walaupun Selat Hormuz kekal disekat.

Laporan KDNK anggaran ketiga bagi suku keempat AS juga patut diberi perhatian. Untuk rekod, anggaran pertama ialah 1.4%, anggaran kedua 0.7%, manakala anggaran ketiga hanya 0.5%. Dengan itu, ekonomi Amerika mencatat tiga penurunan berturut-turut dalam suku yang sama. Secara asasnya, laporan ini tidak menyokong sentimen belian terhadap dolar; namun kami percaya ia belum diambil kira sepenuhnya oleh para pedagang. Pasaran hampir mengabaikan semua data makroekonomi dalam tempoh dua bulan lalu.

Pada carta masa lima minit Khamis, hanya satu isyarat dagangan terhasil. Semasa sesi Eropah, pasangan ini melantun dari zon 1.1657–1.1666 dan kekal bergerak menaik sepanjang baki hari itu. Hasilnya, pedagang yang membuka kedudukan belian berpotensi memperoleh sekitar 35–40 pip.

Laporan COT

Laporan Komitmen Pedagang (COT) terkini bertarikh 31 Mac menunjukkan rajah pada carta masa mingguan yang jelas bahawa kedudukan bersih pedagang bukan komersial kekal bertendensi menaik, namun sedang merosot dengan pantas susulan acara geopolitik. Pedagang menjual euro secara besar-besaran dan beralih kepada dolar Amerika Syarikat. Dasar pentadbiran Trump tidak berubah, tetapi dolar sekali lagi berperanan sebagai mata wang rizab, sekali gus mengekalkan permintaan yang tinggi terhadapnya.

Setakat ini, kita masih belum melihat faktor asas yang menyokong pengukuhan euro. Namun, terdapat beberapa faktor yang boleh menyumbang kepada pelemahan dolar Amerika Syarikat. Perang di Timur Tengah untuk sementara waktu menjadikan dolar lebih diminati, tetapi apabila ketegangan reda, keadaan boleh kembali seperti sediakala. Dalam jangka panjang, euro berpotensi turun serendah 1.06 pada pasangan EUR/USD (garis aliran), namun aliran menaik masih kekal relevan.

Kedudukan garis merah dan biru pada penunjuk teknikal terus menunjukkan pengekalan aliran menaik. Bagi minggu pelaporan lalu, bilangan kedudukan beli dalam kumpulan bukan komersial meningkat sebanyak 100 kontrak, manakala bilangan kedudukan jual meningkat sebanyak 8,900 kontrak. Oleh itu, kedudukan bersih berkurang sebanyak 8,800 kontrak sepanjang minggu tersebut.

Analisis EUR/USD 1H

Pada carta masa sejam, pasangan EUR/USD memulakan aliran menaik baharu. Walau bagaimanapun, peningkatan ketegangan di Timur Tengah berkemungkinan mengubah kecenderungan dagangan, justeru sebarang kenaikan perlu ditangani dengan berhati-hati. Dalam masa terdekat, kita perlu memantau sama ada wujud gencatan senjata, sama ada rundingan lanjut akan diadakan antara pihak terbabit, dan sejauh mana kejayaan rundingan tersebut. Perkara ini akan mempengaruhi dinamik pasangan EUR/USD.

Bagi 10 April, kami mengetengahkan paras berikut untuk dagangan: 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1542, 1.1615–1.1625, 1.1657–1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1830–1.1837; serta garisan Senkou Span B (1.1542) dan Kijun-sen (1.1614). Garisan penunjuk Ichimoku boleh berubah sepanjang hari, dan perkara ini perlu diambil kira apabila menentukan isyarat dagangan. Jangan lupa menetapkan pesanan henti-rugi (SL) pada titik pulang modal sekiranya harga bergerak 15 pip ke arah yang diingini. Langkah ini membantu melindungi daripada potensi kerugian sekiranya isyarat tersebut adalah palsu.

Pada hari Jumaat, Jerman akan menerbitkan anggaran kedua kadar inflasi bagi bulan Mac, manakala Amerika Syarikat akan mengeluarkan data inflasi Mac serta Indeks Sentimen Pengguna Universiti Michigan. Kami menjangkakan reaksi pasaran mungkin tertumpu terutamanya kepada Indeks Harga Pengguna Amerika Syarikat, dan reaksi tersebut tidak semestinya kuat. Isu geopolitik kekal sebagai tumpuan utama bagi para pedagang.

Cadangan Dagangan:

Pada hari Jumaat, para pedagang boleh mempertimbangkan kedudukan jual jika harga membuat lantunan dari kawasan 1.1750-1.1760, dengan sasaran 1.1657-1.1666. Kedudukan beli boleh dikekalkan dengan sasaran 1.1750-1.1760, memandangkan harga telah membuat lantunan dari kawasan 1.1657-1.1666.

Penjelasan Untuk Rajah:

• Tahap harga sokongan dan rintangan – garisan merah tebal yang mengelilingi kawasan di mana pergerakan boleh berakhir. Ia bukan sumber isyarat dagangan.
• Garis Kijun-sen dan Senkou Span B – garis penunjuk Ichimoku yang dipindahkan daripada carta masa 4 jam ke carta masa setiap jam. Ia merupakan garis yang kukuh.
• Tahap ekstrem – garisan merah nipis dari mana harga sebelum ini membuat lantunan. Ia merupakan sumber isyarat dagangan.
• Garis kuning – garis aliran, saluran aliran, dan sebarang corak teknikal lain.
• Penunjuk 1 pada carta COT – saiz kedudukan bersih bagi setiap kategori pedagang.